介绍一下保理业务在中小企业融资中的优势

空空如也

中小企业在经营过程中常常面临资金缺口的问题。中小企业由于信用记录不完善、没有抵押品、缺乏专业知识和资源来管理其贷款与应收账款业务，在贷款中存在风险较高、信息不透明的问题，因此更适合出口保理融资方式。 保理业务是卖方向保理商卖出应收账款的业务。一般来说，卖方希望在货物装运后马上获得买方的付款，而买方则希望在交付和查验货物之后再付款，付款期通常是在收货后30—90天。 为了弥补这个缺口，卖方可以将应收账款卖给保理商，出口保理融资服务商在扣除融资利息和保理费用后支付给卖方货款，然后再从买方那里收回资金，为此，保理商需承担买方违约的信用风险。 保理与资产抵押贷款相比有三个显著的不同点： 一、保理只涉及应收账款的融资，而资产抵押贷款还涉及到存货和设备的融资； 二、保理业务中，应收账款卖给了保理商，其所有权从借款人转移到贷款人。也就是说，若借款人破产，其抵押的应收账款资产不属于待清算资产； 三、保理业务是一揽子综合服务，包括融资（购买应收账款）、信用功能（保理商利用其信息优势对买方做出信用评估，以获得规模经济的好处）、收取拖欠的应收账款。 保理业务相较于其它融资方式具有一定的优势。 保理业务类似于一种资产抵押贷款 在成熟的金融市场的传统贷款关系中，贷款人一般将抵押品视为第二还款来源，借款人及其经营效率被视为第一还款来源。传统贷款关注的是借款人本身的信用，而不是借款人资产的价值。即使传统贷款也有以借款人应收账款作为抵押的，但贷款一般与抵押资产的价值没有明确关联。而资产抵押类贷款的发放关键在于抵押资产的价值（如应收账款、存货等），与借款人本身的信用和经营效率无直接关系。 保理也不同于一般的资产抵押贷款 在保理业务中，保理商购买了应收账款，应收账款的所有权和风险也相应地转移到保理商那里，并不构成借款人的负债。在商业法律、破产保护比较薄弱的金融体系中，保理业务的重要性更加凸显。因为保理商购买的应收账款不构成破产中小企业的待清算资产，而成为保理商的资产，从而保障了保理商的利益。 在保理关系中，融资是基于应收账款的质量，而不是借款人本身的信用状况。 因此，保理业务对于信用风险较高的中小企业特别有吸引力。在信息基础设施不完善的商业环境中，保理可以减轻借款人信息不透明的问题。如果应收账款的债务人信息完备，保理商可以开发自己专属的应收账款偿付情况数据库，以更准确地评估信用风险和解决融资中的信息不对称问题。